计算庄家的持仓量的方法

对于散户而言，一只股票会不会大涨，什么时候上涨，涨幅会有多大，这些是散户必须要了解也是十分想要了解的东西，而想要弄清楚这三个问题，除了要知道庄家是如何吸筹、洗盘、拉升和出货之外，还要对庄家的持仓比例和持仓成本有一定的认知。

今天，我们就通过两个最直观的数据来说一下如何计算庄家的持仓量和持仓成本。

在弄清楚这两个问题之前，我们要明白一个大前提，那就是：庄家坐庄的过程通常不是一蹴而就的，而是中期的，甚至是长期的。

在这个大前提之下，我们来探究这两个问题的答案。

一、持仓量的分析

这里所说的持仓量是指一家上市公司全部流通股的持仓分析。通常情况下，我们将一只股的流通盘看成100%的持仓量，而其中20%的持仓量往往会被长期投资者所占据，这里的长期投资者包含社保基金账户、证金、汇金等GDJ账户，就是说他们看中的是公司的长期价值，而非热衷于控盘坐庄，这就和庄家“锁仓”是一个道理。

剩余的80%的流通盘就是市场上的短期交易者和中期庄家，而这80%中通常还有20%到30%是浮筹，这里所说的浮筹是那种很不稳定的小散交易者，这部分筹码是庄家最容易得到的，只要稍微杀跌一下，就能轻易得到这些浮筹。那么，这样一来就只剩下50%到60%的筹码是较为坚定的投机者，而在这些投机者里面往往会有一些牛散、大户，他们一般会占到20%到30%的筹码，而这些筹码是庄家最难拿到的。除了这些之外，庄家能拿到的也就是60%到70%的筹码，这些已经足以控制一只股票的股价走势了。

二、持仓量和持仓成本的计算方法

1、利用主力持仓的数据来捕捉庄家

上述我们已经说过庄家坐庄是中长期的，这也就意味这庄家的建仓会在上市公司的“主力持仓”统计数据中显示出蛛丝马迹。我们所需要做的就是比较前后两个季度的主力持仓占比，最好具体到主力本身的持仓变动上，在比较的时候最好先剔除GDJ的账号，比较证金等的持仓变化对于我们捕捉庄家的动向并无太大意义。

这种判断方法的缺点是：滞后性。因为一般主力持仓是跟着季报出来的，而季报具有滞后性，过于依赖这种方法的话就很可能造成高位套牢的情况出现。所以，这种判断庄家持仓量的方法通常我们并不作为投资决定性依据。

2、利用换手率来计算庄家持仓量

换手率=成家量/流通股总数*100%，因为接下来我们需要从庄家建仓计算到开始拉升这段时间的换手率，所以我们利用周线级别进行分析。

一般而言，股价在上涨时，庄家所占的成交量比率大约是30%左右，而在股价下跌时庄家所占的比率大约是20%左右。通常情况下都是量价齐升和量价齐跌，在这里我们初步假设放量/缩量=2/1，这样我们可得出一个推论：假设上涨时的累计换手率为200%，则下跌时的累计换手率则应是100%，那么这段时间的总换手率就是300%。

那么，我们可以算出庄家在这段时间内的持仓比例=200%×30%-100%×20%=40%，即庄家在累计换手率达到300%时，其持仓量才达到40%，即每换手100%时其持仓量为13.3%，当然这里有一定的误差。所以，通常情况下会在计算持仓量的时候重点注意周线级别的MACD指标金叉。

至于持仓成本，可采用在所计算的那段时间内的最低价加上最高价，然后除以2，即为庄家的成本区，虽然简单，但相当实用，误差一般是不超过10%。

举个简单的例子，庄家的第一目标为成本*(1+50%)，即若庄家成本为10元，则其最低目标即第一目标为15元。