丝路转债将于今日开启申购,正股丝路视觉将发行2.40亿可转债,债券评级A+,转股价值93.59元,到期赎回价115元。
转债信息
债券期限:自发行之日起6年,自2022年3月2日至2028年3月1日。
债券利率:票面利率第一年为0.5%、第二年为0.7%、第三年为1.2%、第四年为1.8%、第五年为2.5%、第六年为3.0%,到期赎回价115.00(包含最后一期利息)。
转股起止日期:2022年9月8日至2028年3月1日止(如遇法定节假日或休息日延至其后的第一个交易日;顺延期间付息款项不另计息)。
向下修正条款(下调转股价格):在本次发行的可转债存续期间,当公司股票在任意连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%时。
有条件赎回条款:1)转股期内,A股股票连续30个交易日中至少有15个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%(含130%);2)当本次发行的可转换公司债券未转股余额不足3,000万元时。
回售条款:最后2个计息年度内,如果公司股票收盘价在任何连续30个交易日低于当期转股价格的70%时;募集资金用途出现重大变化时。
正股行情
丝路转债对应的正股是丝路视觉(300556),公司从事以CG创意和技术为基础的数字视觉综合服务业务,是专业化、全国性的CG视觉服务提供商,我国高新技术企业、动漫企业。
公司成立至今,服务范围遍布全球多个我国34个省级区。CG技术与应用具有极好的延展性,公司业务始终围绕CG技术主线,聚焦数字创意产业,提升创意创新组合优势,不断拓展产品/服务品类和适用范围,业务版图持续扩展,相关领域主要包括:形象展示、大数据可视化、CG职业技术培训、视觉云计算、VR/AR数字内容开发等。
2019年,公司在巩固和拓展高端智能化装备制造业务的基础上,通过全资子公司弘元新材进一步拓展光伏单晶硅生产业务,致力于打造“高端装备+核心材料”的双轮驱动模式,不断完善公司在太阳能光伏产业链的布局。
2018年-2021年上半年,公司分别实现营业收入7.23亿元、9.16亿元、10.04亿元,4.93亿元,归属净利润5416千万元、2784千万元、6061千万元、1658千万元。期间营业收入稳步增长。(数据来自公司年报)
公司近期业绩增速较高。2021年业绩预告,公司实现扣除非净利润:5199万元–6705万元,同比增长:47.09%-89.71%。
综合而言,公司的债券质地一般,盈利能力表现良好,财务水平也相对稳定,目前估值适中,综合实力良。